股市中的二八定律及应用法则(什么是股市当中的二八现象)

二八定律不单单只存在股市里，其它领域也同样都是二八定律。不管是职场，资源，财富等等都存在二八定律。我们每个人都希望自己是二的那部分人，在股市里也一样。博弈市场，你不赚上市公司的钱，就是赚对手的钱。如果你赚对手的钱，在这个零和博弈的市场中，注定是财富再分配，二的人赚走了其他人的钱。

什么是二八定律

二八定律是19世纪末20世纪初意大利经济学家帕累托发现的。他认为，在任何一组东西中，最重要的只占其中一小部分，约20%，其余80%尽管是多数，却是次要的，因此又称二八定律。实际上，我们发现，确实很多事情是符合这二八定律。

通过这张图我们发现，80%的任务最终带来的收益可能只是20%（无用功），而20%的任务带来了80%的收益（高效产出）。这个法则在很多方面得到了应用，比如：企业中20%管理层带领80%的员工；信息平台20%的新闻，80%的娱乐内容；20%的消费品牌占了80%的市场。

股市里投资者结构的二八定律

在股市中，投资者机构是二八法则定律。成熟市场比如美股，港股投资者结构可能以机构投资者为主，游资或者散户投资者应该只占了20%左右。

资金性质主导市场风格，美股走了10年大牛市，主要的原因是机构投资者的持股风格和操作风格，当然美股牛市的后半程的功劳归再回购。

每个市场从设立到成熟需要时间和符合本国的交易制度，美股的发展也是从一开始的散户+杠杆到后来逐步去散户引进机构投资者的长线资金才走出了趋势性。

投资者结构分类：

1，散户

现在A股的散户投资者应该还是占比最高，散户投资者的特点一般是资金量比较少，然后操作风格可能是短线为主。很难形成合力去主力做多一个板块，散户投资最好的策略是做好跟随。

2，机构

随着市场制度开始发生变化，市场里开始引进长线投资。美股的长牛和投资者结构是有一定关系的，机构投资更加注重公司本身，持股时间长。不过就这几年而言，A股里的机构投资者持股市值依然不大。

3，游资

游资是市场中最活跃的一批资金，市场中80%的成交量是由散户和游资提供的。在过去的十年里，几个顶级游资确实实现了财富自由。也是少数成功的一批资金，收割了无数小散。

股市里上市公司二八定律

现在上市公司数量大概接近4000只左右，因此我们的市场已经算是很大的了，去年又新增了科创板。后续如果退市制度跟不上，我们的市场股票数量会越来越多，导致的结果就是会出现两极分化，一些行业头部公司会享受流动性和情绪溢价，一些差的就会被分化掉越来越没人关注，直到变为僵尸股。

这里的二八定律就是，好的公司会越来越好，涨幅会越来越高。差的呢则会越来越差，成交量越来越低，买进去就卖不出。

比如贵州茅台，机构抱团，基本面投资的典型代表，在合理估值内却不断创出历史新高，这就是市场给龙头企业的头部溢价。

股市里走势的二八定律

不管是大盘走势还是个股走势，走主升浪的时间一般是在20%左右，其余大部分时间可能都是走势的垃圾时间，我认为这也符合二八定律。

1，大盘

就用最近两次牛市的走势为例，2007年牛市6124点见顶部，牛市时间大概维持时间一年左右，启动之前大概有四年时间处在熊市或者下跌趋势中。

2014年的牛市维持时间大概也在一年左右，启动之前也经历了长达数年的熊市和下跌趋势。这两次的牛市特点就是牛短熊长，大部分时间都在熊市和下跌趋势中徘徊，两次快牛把握不好的不一定能赚钱，特别是2015年那波，搞不好还会赔不少钱。

2，个股

除了大盘，大部分个股同样如此。这里我要举一个积极的例子，就拿茅台走势来举例吧。用月线看走势，我们会发现这票80%的时间都在走上涨创新高，20%的时间是调整下跌。当然，我们市场里面还有一些类似的基本面优秀的股票走势也差不多，比如格力电器。

但实际上市场中，这样的公司比较少，能走成出穿越牛熊的票可以说是寥寥无几。可能大多数票的走势是80%的下跌或者横盘走势，20%的时间会走出行情。而且这个行情有可能是游资+题材的爆炒，炒完就跌回原位了。

总结

在股市里交易，多用二八法则应该是不错的思路。用20%的思维去思考，而不是80%的思维。当大家都预期很一致的时候，可能股票上涨的概率就会打折扣，这时候就要用到20%的预期差来思考。这票带大概率要上涨，实际走势却做出了20%的下跌，不涨反跌必有妖，风控为主，反之则应该看看是不是机会。

二八法则无处不在，股市里的定律就是一二七法则，这其实就是二八法则，注定的只有少部分人才能赚钱，而大部分人则是做贡献的。要想成为20%的少数人，只有不断的学习投资自己，不被市场淘汰，不被对手收割。

　二八定律又名帕累托定律，也叫巴莱多定律、80/20定律、最省力的法百则、不平衡原则等，是19世纪末20世纪初意大利经济学家帕累托发明的。他认为，在任何一组东西中，最重要的只占其中一小部分，约20%，其余80%的尽管是度多数，却是次要的，因此又称二八法则。

　　中国股市常说的二八现知象其实就是20%的股票涨，80%的股票跌或不涨。

　　在调整市中，只有百分之二十的时间在上涨，而百分之八十的时间都在下跌。而我们许多投资者一直忙忙碌碌，频繁地进进出出，一年到头不但弄得身心道疲惫，且亏损累累，真是费力不讨好。真正的高手在这种市道中大量的时间都在休息回，耐心地等待，待到机会出现时就动若脱兔，并一刀见血，决不拖泥带水。几个回合下来后，就取得了可观的收答益。这样不但轻松自如，取得了不菲收益的同时，还享受了股市赚钱的乐趣。

第一个方面：指股市人少数盈利定律 20%赚 80%陪。

第二个方面：指目前市场的状态 只有20%的股票在涨 而80%股票在跌。

第三你也可以学习１２７定律　１０个人１个赚２个平７个亏